Una plataforma de criptoactivos anuncia que «pausa temporalmente» las retiradas. Días después, se habla de insolvencia y de un procedimiento concursal. Para quien tenía allí sus fondos, la pregunta es urgente: ¿son míos esos criptoactivos o pasan a formar parte de la masa de la empresa? La respuesta depende de dónde estaba la plataforma, de qué régimen le aplicaba y de cómo custodiaba los activos. Esta guía explica el marco general.
Plataforma insolvente frente a plataforma fraudulenta
No es lo mismo una empresa real que quiebra que una plataforma que nunca tuvo actividad legítima. En el segundo caso, la vía principal es la penal, como explicamos en vía civil o vía penal. En el primero, el procedimiento de insolvencia es el escenario en el que se decidirá qué recupera cada cliente. A veces ambas cosas coinciden: una insolvencia que destapa irregularidades graves.
Qué cambia con MiCA
El Reglamento (UE) 2023/1114, conocido como MiCA, exige a los proveedores de servicios de criptoactivos autorizados en la UE que mantengan los criptoactivos de sus clientes separados de los propios y que establezcan políticas de custodia adecuadas. La finalidad es que, en caso de insolvencia, los activos de los clientes no se utilicen para pagar a los acreedores de la empresa. Puedes revisar cómo comprobar si un exchange está autorizado en MiCA y exchanges autorizados.
Esto es una protección importante, pero no absoluta: depende de que la entidad haya cumplido de verdad y de que los activos existan y puedan identificarse. Además, MiCA no crea un fondo de garantía para criptoactivos similar al de los depósitos bancarios.
Cómo funciona el concurso de acreedores en España
Si la plataforma es una sociedad española, su insolvencia se tramita conforme al texto refundido de la Ley Concursal. De forma simplificada:
- El juez declara el concurso y nombra una administración concursal.
- La declaración se publica en el BOE y en el Registro público concursal.
- Los acreedores deben comunicar sus créditos a la administración concursal, como regla general en el plazo de un mes desde la publicación en el BOE.
- La administración elabora la lista de acreedores y el inventario; puedes impugnarla si no te reconoce correctamente.
- El concurso termina en un convenio con los acreedores o en la liquidación de los bienes.
Plazo clave: no esperes a que te avisen. Comprueba la publicación en el BOE y comunica tu crédito en plazo. Si lo haces tarde, tu crédito puede recibir una clasificación peor.
¿Crédito o derecho de separación?
| Situación | Consecuencia probable |
|---|---|
| Tus criptoactivos estaban segregados e identificados a tu nombre | Puedes pedir que se te restituyan, al no formar parte de la masa |
| Los activos estaban mezclados con los de la empresa | Probablemente tendrás un crédito frente al concurso |
| Tenías saldo en euros pendiente de retirar | Normalmente un crédito ordinario |
| Faltan activos en la custodia | Recuperación parcial y posible investigación penal |
La distinción técnica entre reclamar la separación de tus activos y comunicar un crédito es importante y conviene revisarla con un abogado, porque cambia mucho lo que puedes recuperar y cuándo.
Plataformas extranjeras
Si la plataforma estaba en otro país, la insolvencia se tramitará según la ley de ese país. Dentro de la UE, el Reglamento europeo de insolvencia facilita que los acreedores de otros Estados miembros comuniquen sus créditos. Fuera de la UE, como en procedimientos de Estados Unidos, suele existir un portal de reclamaciones con plazos estrictos. Sigue solo la información de la web oficial del procedimiento o del tribunal.
En estos procedimientos internacionales es habitual que los clientes reciban correos que imitan las comunicaciones oficiales y piden conectar la cartera, verificar la identidad en webs falsas o pagar una tasa para reclamar. Accede siempre escribiendo tú la dirección oficial, nunca desde enlaces recibidos, y no compartas frases semilla ni claves privadas bajo ningún concepto. Ningún procedimiento legítimo de reclamación las necesita.
Qué hacer ahora
- Descarga cuanto antes extractos, historial de depósitos, retiradas y direcciones de tus carteras.
- Comprueba si hay un procedimiento abierto y en qué país.
- Comunica tu crédito en plazo con toda la documentación.
- Desconfía de quien te ofrezca comprar tu crédito con prisas o cobrar por «acelerar» el cobro; consulta estafas de recuperación de fondos.
- Si necesitas ayuda para preparar la comunicación del crédito o valorar tu posición, puedes pedir una consulta inicial.
